Theo kết quả điều tra ban đầu, từ năm 2016, Lê Ngọc Mai tổ chức hoạt động chơi hụi và đứng ra làm chủ hụi. Đến khoảng từ tháng 2/2019 đến tháng 5/2020, do bản thân cần tiền tiêu xài cá nhân, Mai đã dùng thủ đoạn gian dối để chiếm đoạt tiền của các hụi viên.
Mai lợi dụng hụi viên không tham gia khui hụi đầy đủ, không quen biết nhau, đã tự ý lấy tên hụi viên để hốt hụi. Đồng thời, Mai nói dối cần bán hụi và ai mua sẽ có lãi.
Đến khi không còn khả năng thanh toán thì Mai tuyên bố vỡ hụi. Với thủ đoạn như trên, Lê Ngọc Mai đã chiếm đoạt số tiền trên 1,7 tỷ đồng.
Cơ quan Cảnh sát điều tra cũng đã thực hiện lệnh khám xét nơi ở của Mai để tiến hành thu thập tài liệu, chứng cứ có liên quan trong vụ việc.
