Ông Nguyễn Thế Minh, Giám đốc Phân tích CTCK Yuanta Việt Nam cho biết, trong 12.292 tỷ đồng khối ngoại bán ròng trên 3 sàn từ đầu năm tới nay, ước tính có khoảng 76,1%, tương đương 9.360 tỷ bán ròng là từ các quỹ tương hỗ.
Đặc thù của dòng tiền từ các quỹ tương hỗ và ETF là vào nhanh và ra cũng nhanh. Nguồn Yuanta Việt Nam
Ngoài ra, lượng rút ròng từ các quỹ ETF chiếm 11,5%, từ nhà đầu tư cá nhân nước ngoài khoảng 3,2% và 9,1% là tới từ các tổ chức nước ngoài khác.
Trong khu vực các nước châu Á, dòng tiền nhà đầu tư nước ngoài đang bị rút ròng không chỉ ở Việt Nam mà ở hầu hết các thị trường. Tính tới ngày 9/4/2020, khối ngoại rút ròng ở Việt Nam khoảng 460 triệu USD.
Đứng đầu các nước bị khối ngoại bán ròng là thị trường Nhật Bản, rút ròng hơn 49,5 tỷ USD. Nguồn Yuanta Việt Nam
Thống kê của Yuanta Việt Nam cho thấy, trên thị trường chứng khoán Việt Nam, tính từ đầu năm tới ngày 9/4/2020, nhà đầu tư nước ngoài bán ròng 12.292 tỷ đồng trên 3 sàn (riêng tháng 3 bán ròng 8.807 tỷ đồng) là đợt bán ròng lớn nhất tại thị trường chứng khoán Việt Nam.
Riêng trên sàn HOSE bán ròng 10.748 tỷ đồng, trung bình mỗi phiên tháng 3 bán 356 tỷ đồng, mỗi phiên tháng 4 bán 340 tỷ đồng. Xu hướng này tới nay vẫn còn tiếp diễn.
Theo ông Minh, dòng tiền ETF đầu có chút cải thiện so với tháng 3. Tính tại ngày 9/4/2020, tổng tài sản của 5 quỹ ETF ngoại lớn ở Việt Nam vào khoảng 28.679 tỷ đồng, giảm 18,1% so với cuối năm 2019, nhưng tăng nhẹ so với mức 26.350 tỷ đồng tại ngày 31/3/2020.
Dòng tiền rút ròng đã có dấu hiệu chậm lại từ đầu tháng 4/2020 . Nguồn Yuanta Việt Nam
Top 10 cổ phiếu bán ròng từ đầu năm tới 8/4/2020 có giá trị bán ròng 7.592 tỷ đồng, chiếm 63,5% tổng giá trị bán ròng của khối ngoại trên 3 sàn.
Ông Minh cho biết, theo dõi giao dịch khối ngoại 10 cổ phiếu từ đầu năm 2018 đến nay với giả thuyết các giao dịch lớn đến từ các quỹ đầu tư để xác định khoảng thời gian các quỹ mua vào và giá mua trung bình của các quỹ.
Các giao dịch bán ròng với khối lượng lớn bắt đầu từ tháng 3/2020 đến nay, để xác định giá bán, Yuanta Việt Nam lấy giá trung bình có trọng số trong vòng 1 tháng gần nhất. Theo các số liệu ước tính, việc nhà đầu tư nước ngoài bán ra trong thời gian qua đã lỗ khoảng 29%.
Top 10 cổ phiếu bán ròng từ đầu năm tới 8/4/2020 chiếm 63,5% tổng giá trị bán ròng của khối ngoại trên 3 sàn. Nguồn Yuanta Việt Nam.
Tình hình sở hữu nước ngoài tại ngày 8/4/2020, nắm giữ khoảng 683.000 tỷ đồng, chiếm 19,3% tổng vốn hóa trên thị trường chứng khoán Việt Nam. Trong số này, Yuanta Việt Nam ước tính các quỹ đầu tư ngoại nắm giữ khoảng gần 500.000 tỷ đồng.
Chủ yếu nắm giữ các cổ phiếu ngành thực phẩm, Ngân hàng, Bất động sản với top 10 thứ tự giá trị nắm giữ như sau: VNM, VCB, SAB, VIC, VHM, BID, MSN, CTG, HPG, VRE.
Nếu xét lượng bán ròng từ đầu năm tới nay, thì lượng bán ròng của khối ngoại mới chỉ khoảng 1,8% giá trị nắm giữ hiện tại trên thị trường.
Theo Yuanta Việt Nam, khối ngoại liên tục bán ròng trên thị trường chứng khoán Việt Nam từ tháng 2 cho tới nay. Mặc dù hiện nay chỉ số VN-Index đã tăng khoảng 15% so với cuối tháng 3, tuy nhiên khối ngoại vẫn tiếp tục bán ròng. Nếu xét riêng các quỹ ETF thì dòng tiền rút ròng từ các quỹ này đã có dấu hiệu chững lại.
Mặc dù tình hình chống dịch Covid-19 tại Việt Nam đã tiến triển rất tích cực, tuy nhiên tình hình dịch bệnh trên thế giới vẫn đang trong giai đoạn phức tạp và khó dự đoán. Có thể đây là lý do chính khiến các quỹ đầu tư ngoại vẫn tiếp tục bán ròng. Ngoài ra, các quỹ ngoại với quy mô lớn và chiến lược đầu tư dài hạn, việc đưa ra quyết định mua, bán đều cần thời gian cân nhắc.
Lượng bán ròng từ đầu năm tới nay theo Yuanta Việt Nam ước tính khoảng 76,1% đến từ các quỹ tương hỗ, 11,5% từ các quỹ ETF, 3,2% đến từ nhà đầu tư cá nhân và 9,1% tới từ các tổ chức khác.
Đặc thù của dòng tiền từ các quỹ tương hỗ và ETF là vào nhanh và ra cũng nhanh cho thấy đây là nhóm nhà đầu tư phản ứng rõ nét theo xu hướng của thị trường và các rủi ro ảnh hưởng đến thị trường. Do đó, Yuanta Việt Nam cho rằng dòng tiền từ các quỹ này sẽ quay trở lại thị trường khi rủi ro từ dịch bệnh giảm.
