Sự khởi sắc của thị trường bất động sản và chứng khoán đã hỗ trợ các ngân hàng tăng tốc xử lý nợ xấu, đồng thời với việc điều chỉnh chính sách cho vay, tỷ lệ nợ xấu mới cũng đang thay đổi theo hướng tích cực.
Giảm ở nhiều ngân hàng
Tại VIB, chất lượng tài sản của ngân hàng này tiếp tục cải thiện rõ nét trong quý III/2025, tỷ lệ nợ xấu ở mức 2,45% - giảm 0,23% so với quý đầu năm, phản ánh hiệu quả từ chính sách tín dụng thận trọng. Danh mục cho vay của VIB duy trì tỷ trọng cân bằng với hơn 73% dư nợ thuộc phân khúc bán lẻ và doanh nghiệp SME, trong đó trên 90% khoản vay bán lẻ có tài sản đảm bảo là bất động sản pháp lý đầy đủ tại các đô thị lớn. Trong khi đó, 27% danh mục tín dụng cho nhóm khách hàng doanh nghiệp và định chế tài chính tập trung vào các đơn vị đầu ngành thuộc các nhóm doanh nghiệp FDI, doanh nghiệp nhà nước và tư nhân.
Tương tự với ACB, số dư nợ xấu (từ nhóm 3 đến nhóm 5) đến cuối quý III/2025 ở mức 7.326 tỷ đồng, giảm 15,3% so với cuối năm 2024, kéo theo tỷ lệ nợ xấu giảm về mức 1,09% - thuộc nhóm thấp nhất ngành. Trong đó, nợ có khả năng mất vốn (nợ nhóm 5) giảm gần 18,7% từ 6.748 tỷ xuống 5.488 tỷ đồng. Tỷ lệ vốn ngắn hạn cho vay trung - dài hạn cũng ở mức thấp, đạt 21,8%.
Tính đến ngày 30/9/2025, dư nợ tín dụng của ACB ở mức 669.188 tỷ đồng, tăng 15,2% so với đầu năm, cao hơn bình quân toàn ngành. Trong đó, cho vay doanh nghiệp tiếp tục là động lực tăng trưởng chính với mức tăng 20%. Nhờ chính sách cho vay có chọn lọc, kiểm soát rủi ro, ACB đảm bảo dòng vốn hướng vào các lĩnh vực sinh lời thực - nền tảng giúp tăng trưởng bền vững mà không đánh đổi chất lượng tài sản.
SHB cũng kiểm soát chặt chẽ nợ xấu với mục tiêu duy trì dưới 2% tính đến cuối quý III/2025. Các chỉ số an toàn vốn như CAR đạt trên 12%. Tính đến 30/9/2025, tổng tài sản của SHB đạt 852.695 tỷ đồng, tăng 14% so với cuối năm 2024. Dư nợ cấp tín dụng đạt gần 616.600 tỷ đồng, tăng 15% so với đầu năm 2025.
Sau 3 quý đầu năm nay, tổng tài sản của ABBank đạt 204.576 tỷ đồng, tăng 16%. Trong đó, cho vay khách hàng tăng 9% lên 107.573 tỷ đồng. Đáng chú ý, tính đến hết tháng 9/2025, số dư nợ xấu tại ABBank giảm 23% xuống 2.830 tỷ đồng và giảm ở cả 3 nhóm nợ, kéo theo tỷ lệ nợ xấu giảm từ 3,74% về 2,63% (tính bằng nợ nhóm 3, 4 và 5 chia tổng dư nợ cho vay khách hàng).
Nam A Bank đạt hơn 377.000 tỷ đồng tổng tài sản tính đến cuối tháng 9/2025, tăng hơn 132.000 tỷ đồng so với đầu năm. Tiền gửi từ tổ chức kinh tế và dân cư tăng hơn 35.000 tỷ đồng, tức tăng hơn 20%. Dư nợ tín dụng tăng hơn 30.000 tỷ đồng, tương đương tăng hơn 17,88%; còn danh mục trái phiếu đầu tư tăng gần 14.000 tỷ đồng. Tỷ lệ nợ xấu ở mức 2,53% (trước CIC) và 2,73% sau CIC, quay đầu giảm so với mức 2,85% của kỳ 30/6/2025. Tỷ lệ bao phủ nợ xấu (LLR) tăng mạnh từ 39% của kỳ 30/6/2025 lên gần 46% trong kỳ 30/9/2025. Tỷ lệ dự trữ thanh khoản đạt gần 20%, cao gấp đôi mức tối thiểu quy định bởi Ngân hàng Nhà nước.
VPBank có dư nợ tín dụng hợp nhất đạt gần 912.000 tỷ đồng vào cuối quý III/2025, tăng 28,4% so với đầu năm nhờ đóng góp từ cả ngân hàng mẹ và các công ty thành viên. Trong đó, tín dụng của ngân hàng riêng lẻ ở mức 813.000 tỷ đồng. Tỷ lệ nợ xấu (NPL) hợp nhất theo Thông tư số 31/2024/TT-NHNN được VPBank kiểm soát chặt chẽ, giảm xuống dưới ngưỡng 3%; nợ xấu riêng lẻ tiếp tục xu hướng cải thiện, ở mức 2,23%. Sau 9 tháng, thu từ nợ đã xử lý rủi ro hợp nhất đạt gần 2.900 tỷ đồng, riêng trong quý III/2025 tăng 29,7% so với quý liền trước. Tại thời điểm cuối tháng 9/2025, tỷ lệ an toàn vốn (CAR) của ngân hàng hợp nhất duy trì trên 13%, tiếp tục nằm trong nhóm dẫn đầu ngành.
Kiểm soát tốt cuối năm
Sau 9 tháng đầu năm 2025, tổng tài sản của KienlongBank đạt 97.716 tỷ đồng (tăng 5.500 tỷ đồng so với đầu năm), nguồn vốn huy động đạt 87.491 tỷ đồng (tăng 7.300 tỷ đồng) và dư nợ tín dụng đạt 70.922 tỷ đồng (tăng 9.400 tỷ đồng). Về chất lượng tài sản, KienlongBank kiểm soát tỷ lệ nợ xấu dưới 2%, tỷ lệ bao phủ nợ xấu 3 quý liên tiếp đều vượt 80%.
Trong khi đó, số dư nợ xấu của VietABank vào cuối quý III/2025 là 1.556 tỷ đồng, tăng 42,6%, kéo theo tỷ lệ nợ xấu tăng từ 1,37% lên 1,79% (tổng nợ nhóm 3, 4 và 5 chia tổng dư nợ cho vay khách hàng), vẫn thấp hơn quy định. Nợ xấu tăng lên chủ yếu từ nợ nhóm 4 tăng 88,5%.
LPBank ghi nhận tổng tài sản tăng 6,1% trong 3 quý đầu năm 2025, đạt 539.149 tỷ đồng. Trong đó, cho vay khách hàng tăng 17%, đạt 387.898 tỷ đồng. Tiền gửi khách hàng đạt 326.179 tỷ đồng, tăng 15,2%. Xét về cơ cấu, cho vay nhóm khách hàng cá nhân và hộ gia đình chiếm gần 42% tỷ trọng cho vay khách hàng và tăng 15% so với cuối năm 2025 với hơn 161.600 tỷ đồng dư nợ.
Ngoài nhóm cá nhân và hộ gia đình, động lực tăng trưởng cho vay khách hàng của LPBank chủ yếu nhờ tăng dư nợ ở nhóm “công ty TNHH khác” và “công ty cổ phần khác” lần lượt là 17,7% và 20,9%. Đây cũng là 2 nhóm chiếm tỷ trọng lớn nhất trong cơ cấu cho vay doanh nghiệp của LPBank. Về chất lượng tài sản, số dư nợ xấu của ngân hàng này tăng 32,4% lên 6.961 tỷ đồng, kéo theo tỷ lệ nợ xấu tăng từ 1,58% lên 1,79% (tổng nợ nhóm 3, 4 và 5 chia tổng dư nợ cho vay khách hàng), nhưng vẫn thấp hơn quy định.
Số dư nợ xấu của Techcombank tăng 25,6% so với đầu năm, khiến tỷ lệ nợ xấu tăng nhẹ (tính bằng nợ nhóm 3,4 và 5 chia tổng dư nợ cho vay khách hàng) lên mức 1,16%, nhưng vẫn là mức thấp so với quy định của Ngân hàng Nhà nước.
Theo kết quả điều tra mới nhất của Vụ Dự báo, Thống kê và Ổn định tiền tệ, tài chính (Ngân hàng Nhà nước), mặt bằng rủi ro tổng thể của các nhóm khách hàng được các tổ chức tín dụng (TCTD) dự báo tiếp tục tăng nhẹ trong quý III và IV/2025. Tuy vậy, tỷ lệ TCTD nhận định rủi ro khách hàng tổng thể ở thời điểm hiện tại là “cao” và “khá cao” đã giảm rõ rệt so với kỳ điều tra trước. Tính đến cuối năm 2025, các TCTD dự báo mặt bằng rủi ro về cơ bản chưa cải thiện so với cuối năm 2024, nhưng kỳ vọng sẽ biến chuyển trong năm 2026.
Về nợ xấu, các TCTD nhận định tỷ lệ nợ xấu tiếp tục chiều hướng giảm nhẹ trong quý III/2025 đúng như kỳ vọng và dự báo giảm mạnh hơn trong quý IV/2025, trái ngược với nhận định “tăng” của cùng kỳ năm trước. Tại kỳ điều tra này, các TCTD đã điều chỉnh giảm dự báo về tỷ lệ nợ xấu/dư nợ tín dụng tính đến cuối năm 2025 so với kết quả ghi nhận tại cuộc điều tra kỳ trước.
Tình hình kinh doanh tổng thể và lợi nhuận trước thuế của hệ thống ngân hàng trong quý III/2025 được các TCTD nhận định có sự cải thiện so với quý liền trước, nhưng vẫn thấp hơn đáng kể so với kỳ vọng. Các TCTD dự báo xu hướng cải thiện sẽ tiếp tục diễn ra trong quý cuối năm 2025.
Kết quả điều tra cũng cho thấy, có 71,7-78,3% TCTD dự kiến các yếu tố nội tại tiếp tục cải thiện trong quý III/2025 và cả năm 2025; 68,9-72,6% TCTD dự kiến tổng thể các yếu tố khách quan có tác động tích cực, giúp “cải thiện” tình hình kinh doanh quý III và cả năm 2025.
Dưới góc độ đơn vị nghiên cứu thị trường, ông Nguyễn Thanh Tùng - Phòng Nghiên cứu ngành dịch vụ tài chính, Công ty Chứng khoán HSC cho biết, rủi ro tín dụng đang được kiểm soát tốt hơn. Sau khi tăng nhẹ trong năm 2023 do tác động từ khủng hoảng trái phiếu doanh nghiệp và tăng trưởng GDP thấp, tỷ lệ nợ xấu nhiều ngân hàng đã ổn định từ năm 2024 và có xu hướng giảm trong nửa đầu năm 2025. Ngành ngân hàng đang đi qua giai đoạn củng cố nền tảng sau chu kỳ điều chỉnh, với các trụ cột tín dụng, biên lãi ròng (NIM), thu nhập phí, chất lượng tài sản… có bước cải thiện.
Cùng góc nhìn, các chuyên gia VIS Rating kỳ vọng, tỷ lệ hình thành nợ xấu của các ngân hàng sẽ cải thiện tích cực trong nửa cuối năm 2025 trên cơ sở đà phục hồi của thị trường bất động sản và các chính sách nhằm hỗ trợ khả năng trả nợ của khách hàng, trong đó nhóm ngân hàng quốc doanh và các ngân hàng tư nhân lớn sẽ dẫn đầu xu hướng cải thiện.
Đơn cử, tại Agribank, tính đến ngày 30/9/2025, tổng tài sản đạt 2,3 triệu tỷ đồng; nguồn vốn đạt 2,2 triệu tỷ đồng; tổng dư nợ cho vay nền kinh tế đạt trên 1,92 triệu tỷ đồng, trong đó gần 65% dư nợ cho vay phục hồi, phát triển “tam nông”.
Ngoài ra, Agribank cho biết đã hoàn thành vượt mục tiêu kiểm soát nợ xấu trước thời hạn. Cụ thể, tính đến cuối tháng 9/2025, tỷ lệ nợ xấu nội bảng ở mức 1,19% - giảm 0,39% so với đầu năm và phấn đấu ở mức dưới 1% khi kết thúc năm 2025. Nếu hoàn thành mục tiêu này, đây là tỷ lệ nợ xấu thấp nhất của Agribank kể từ khi triển khai phương án cơ cấu lại giai đoạn 1 (năm 2013) đến nay, cũng là ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu nội bảng thấp hơn đáng kể trong nhóm “Big 4” (gồm Vietcombank, BIDV, VietinBank và Agribank).
