MSI: Khuyến nghị mua cổ phiếu CSV
Chúng tôi khuyến nghị MUA cổ phiếu CSV với giá mục tiêu là 40.700 đồng/cp cho mục tiêu ngắn và trung hạn.
Chúng tôi sử dụng phương pháp định giá so sánh theo P/E với EPS forward 2016F là 4.073 đồng và mức P/E định giá là 10x, chiết khấu 31% so với P/E thị trường là 14,5x (do hiện nay Công ty chưa thể đầu tư nâng công suất sản xuất nên KQKD sẽ duy trì ổn định, không tăng trưởng vượt trội).
Theo đó, giá trị hợp lý của cổ phiếu CSV là 40.700 đồng/cp. Với giá thị trường hiện tại là 28.400 đồng/ cp, tiềm năng tăng trưởng của cổ phiếu CSV là 43,3%.
